兴证国际证券:给予九毛九(09922.HK)“增持”评级 目标价19.00港元
来源:同花顺金融研究中心
发表日期:2023-07-27 16:18:45
(资料图片仅供参考)
兴证国际证券7月26日发布公告。我们的观点:公司的单店模型稳定;太二稳步开店;怂火锅店效快速增长,H1开店速度超过年初预期;我们看好公司稳健经营和优秀的成本管控能力。我们预计公司2023/2024/2025年营业收入为67.3/90.2/115.6亿元,同比增长68.1%/34.0%/28.2%,归母净利润为5.4/8.3/11.0亿元,净利率为8.0%/9.2%/9.5%,维持“增持”评级,目标价19.00港元,对应2023/2024/2025年PE为47/30/23X。